Pozīcijas lieluma noteikšana nozīmē izvēlēties, kāda kapitāla daļa tiek atvēlēta vienam prognožu tirgus darījumam, lai neviens atsevišķs rezultāts nevarētu nodarīt nopietnu kaitējumu.
Kāpēc lielums ir svarīgāks par izvēlēm
Pat labi vērtējumi bieži ir kļūdaini. Ja katra pozīcija ir maza, zaudējumu sēriju var pārdzīvot, un taviem vērtējumiem ir laiks sevi pierādīt.
Fiksēta procenta metode
Daudzi iesācēji izmanto vienkāršu likumu: vienā darījumā riskēt tikai ar nelielu fiksētu kapitāla daļu, piemēram, no 1 % līdz 5 %. Mainoties kapitālam, mainās arī summa.
Lielums un cena
Pērkot par 90 centiem, tu riskē ar 90 centiem, lai laimētu 10 centus par akciju. Pērkot par 10 centiem, tu riskē ar 10 centiem, lai laimētu 90 centus. Tai pašai summai dolāros atkarībā no cenas ir ļoti atšķirīgs zaudējuma un peļņas profils.
Aprēķina piemērs
Ar 300 USD kapitālu un 3 % likumu maksimālā pozīcija ir 9 USD. Ja JĀ akcija maksā 45 centus, par to var nopirkt 20 akcijas. Ja tirgus tiek atrisināts kā NĒ, zaudējums ir 9 USD, paliek 291 USD, un nākamā pozīcija būs aptuveni 8,73 USD.
Galvenās atziņas
- Par pozīcijas lielumu izlem pirms darījumu meklēšanas.
- Fiksēts procents saglabā risku proporcionālu tavam kapitālam.
- Augstas cenas nozīmē mazu peļņu un lielu zaudējumu par akciju.
- Mazas pozīcijas dod laiku mācīties.